1 研究的意義
審計意見供投資者使用，有助于他們做出合理的判斷決策。但當(dāng)經(jīng)營情況不佳時，一些上市公司會出具不真實的財務(wù)報表。如果注冊會計師與上市公司合謀，就會對被審計單位出具標(biāo)準(zhǔn)審計意見，影響投資者的投資決策。是什么影響了審計結(jié)果，會計師事務(wù)所的特征對其發(fā)表的審計意見有沒有影響，擁有什么特征的會計師事務(wù)所更容易出具標(biāo)準(zhǔn)審計報告，因為產(chǎn)生了以上困惑，所以研究會計師事務(wù)所特征對獨立審計意見的影響具有現(xiàn)實的意義。
2 會計師事務(wù)所特征對審計意見影響的實證研究
2.1 假設(shè)提出
假設(shè)一：會計師事務(wù)所的業(yè)務(wù)規(guī)模與非標(biāo)準(zhǔn)意見呈顯著正相關(guān)
一般地，我們把會計師事務(wù)所的業(yè)務(wù)收入作為衡量業(yè)務(wù)規(guī)模的指標(biāo)。通過對事務(wù)所的民事訴訟、未來發(fā)展前景和客戶數(shù)量的分析，本文認(rèn)為事務(wù)所的業(yè)務(wù)規(guī)模越大，越容易出具非標(biāo)準(zhǔn)審計報告。
假設(shè)二：合伙制會計師事務(wù)所與非標(biāo)準(zhǔn)審計意見呈顯著正相關(guān)
我國的會計師事務(wù)所分為有限責(zé)任制和合伙制。因為兩種組織形式對債務(wù)責(zé)任的劃分不同，所以本文認(rèn)為合伙制會計師事務(wù)所越容易發(fā)表非標(biāo)準(zhǔn)的審計意見。
假設(shè)三：注冊會計師人數(shù)與非標(biāo)準(zhǔn)審計意見呈顯著正相關(guān)
注冊會計師人數(shù)決定了該會計師事務(wù)所的專業(yè)技能水平。如果會計師事務(wù)所中優(yōu)秀的注冊會計師人才多，越容易發(fā)現(xiàn)上市公司財務(wù)報表中的漏洞，從而發(fā)表非標(biāo)準(zhǔn)審計意見。
假設(shè)四：審計費(fèi)用與非標(biāo)準(zhǔn)審計意見呈顯著負(fù)相關(guān)
如果審計費(fèi)用過高，可能是由于或會導(dǎo)致上市公司想操控審計報告。因此審計費(fèi)用越高，事務(wù)所越容易在應(yīng)出具非標(biāo)準(zhǔn)審計報告時出具標(biāo)準(zhǔn)審計報告，以獲得最大的利益。
2.2 樣本及數(shù)據(jù)來源
2.2.1 樣本選取
本文選取２０１０年制造行業(yè)上市公司的主審事務(wù)所、審計意見以及事務(wù)所的特征進(jìn)行統(tǒng)計。并按照以下程序進(jìn)行篩選：２０１０年我國共有制造行業(yè)上市公司１ ５０７家。先剔除未公布審計費(fèi)用的４５０家。再剔除未公開總資產(chǎn)、資產(chǎn)負(fù)債率、凈資產(chǎn)收益率、主營業(yè)務(wù)收入、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和會計師事務(wù)所業(yè)務(wù)收入信息的３２家，最終得到１ ０２５個樣本。
2.2.２ 數(shù)據(jù)來源
本文上市公司各項數(shù)據(jù)來源于巨靈金融數(shù)據(jù)庫，會計師事務(wù)所業(yè)務(wù)收入和注冊會計師人數(shù)來源于《２０１１年度會計師事務(wù)所綜合評價前百家信息》，會計師事務(wù)所的組織形式來源于財政部的會計行業(yè)管理網(wǎng)。數(shù)據(jù)處理采用Ｅxcel和ＳＰＳＳ１９．０軟件。
2.3 模型建立與變量定義
本文采用ｌｏｇｉｓｔｉｃ回歸模型來檢驗事務(wù)所特征對審計意見的影響：
ＯＰ＝β０＋β１ＩＮＣＯＭＥ＋β２ＴＹＰＥ＋β３ＮＵＭ＋β４ＣＨＡＲＧＥ＋β５ＬＮＡＳＳＥＴ＋β６ＲＯＥ＋β７ＤＥＢＴ＋β８ＧＲＯＷＴＨ ＋β９ＲＥＣ ＋β１０ＯＣＦ＋β１１ＳＴ ＋ε。
變量定義如下：
?。?）審計意見的定義
在模型中，用１表示上市公司被會計師事務(wù)所出具非標(biāo)準(zhǔn)審計意見，用０表示被出具標(biāo)準(zhǔn)審計意見。
?。?）解釋變量的定義
?、偈聞?wù)所業(yè)務(wù)規(guī)模。事務(wù)所的業(yè)務(wù)規(guī)模越大，出具的非標(biāo)準(zhǔn)審計意見越多，預(yù)測符號為“＋”。②會計師事務(wù)所的組織形式。定義合伙制為１，有限責(zé)任制為０。合伙制事務(wù)所更容易出具非標(biāo)準(zhǔn)審計報告，預(yù)測符號為“＋”。③注冊會計師人數(shù)。注冊會計師人數(shù)越多，越容易出具非標(biāo)準(zhǔn)審計報告，預(yù)測符號為“＋”。④審計費(fèi)用。審計費(fèi)用越低，越容易出具非標(biāo)準(zhǔn)，預(yù)測符號為“－”。
?。?）控制變量的選取
①公司資產(chǎn)規(guī)模，用資產(chǎn)總額的自然對數(shù)ＩＮＡＳＳＥＴ表示。公司規(guī)模越大，公司經(jīng)營越穩(wěn)定，越不容易被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計意見。預(yù)計符號為“－”。②公司盈利能力，用公司的凈資產(chǎn)收益ＲＯＥ表示，表達(dá)式為凈資產(chǎn)收益率＝凈利潤／凈資產(chǎn)。盈利能力好的公司持續(xù)經(jīng)營能力較強(qiáng)，越不容易被出具標(biāo)準(zhǔn)意見。預(yù)計符號為“－”。③公司償債能力，用資產(chǎn)負(fù)債率ＤＥＢＴ表示。表達(dá)式為總負(fù)債／總資產(chǎn)。如果公司資產(chǎn)負(fù)債率較高，越容易被出具非標(biāo)準(zhǔn)意見。預(yù)測符號為“＋”。④公司成長性，用本年主營業(yè)務(wù)收入與上年之比ＧＲＯＷＴＨ表示。主營業(yè)務(wù)收入增長較快的公司，發(fā)展?jié)摿Υ螅讲蝗菀仔揎棃蟊?。越不容易被出具非?biāo)準(zhǔn)審計意見。預(yù)計符號為“－”。⑤公司營運(yùn)能力，用應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率ＲＥＣ表示。表達(dá)式為銷售收入總額／平均應(yīng)收賬款凈額。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率越高，營運(yùn)能力越強(qiáng)，越不容易被出具標(biāo)準(zhǔn)的審計意見。預(yù)測符號為“－”。⑥公司現(xiàn)金流量能力，用當(dāng)年經(jīng)營活動現(xiàn)金流量凈額與上年末總資產(chǎn)的比ＯＣＦ表示。公司創(chuàng)造現(xiàn)金流入的能力越好，經(jīng)營業(yè)績就越好，越不容易被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計意見。預(yù)測符號為“－”。⑦ＳＴ特別處理。定義被冠以ＳＴ為１，非ＳＴ為０。冠以ＳＴ，代表存在審計風(fēng)險，越容易被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計報告。預(yù)測符號為“＋”。
2.4 回歸分析
2.4.１ Ｐｅａｒｓｏｎ相關(guān)系數(shù)分析
對樣本變量進(jìn)行了Ｐｅａｒｓｏｎ相關(guān)性分析，觀察和分析后發(fā)現(xiàn)，一個超過０．６，均不超過０．７，基本徘徊在０．２以下。因此認(rèn)為樣本各自變量之間不存在影響模型回歸的高度相關(guān)性，模型不存在共線性問題。
2.4.２ Ｌｏｇｉｓｔｉｃ回歸分析
