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姜新錄 梁富山
從相關監(jiān)管政策來看，科創(chuàng)板是獨立于現有主板市場的新設板塊，屬于上市公眾公司。從法律地位等方面來說，科創(chuàng)板在上交所上市，與上交所的主板、深交所的主板、中小板和創(chuàng)業(yè)板是平行的。因此，其他類型上市公司投資者適用的稅收政策，同樣適用于科創(chuàng)板投資者。
7月22日，科創(chuàng)板鳴鑼開市，首批25家科創(chuàng)板公司正式上市交易。截至當日收盤，科創(chuàng)板25只股票全線飄紅。那么，投資者持有和轉讓科創(chuàng)板公司股票，需要關注哪些稅務問題呢？
持有環(huán)節(jié)：關注股息紅利的稅務處理
在股票的持有環(huán)節(jié)，投資者主要需針對股息紅利所得進行稅務處理。在實操中，應根據自身身份和所持股票的類型，采取不同的稅務處理方式。
個人投資者從公開發(fā)行和轉讓市場取得上市公司股票，可根據《財政部、國家稅務總局、證監(jiān)會關于上市公司股息紅利差別化個人所得稅政策有關問題的通知》（財稅〔2015〕101號）的規(guī)定，按持股期限，享受股息紅利差別化個人所得稅政策。持股1個月內（含1個月）的，就其股息紅利所得，全額征收個人所得稅；持股期限在1個月以上至1年（含1年）的，股息紅利所得暫減按50%計入應納稅所得額，適用20%的稅率，即減半征收個人所得稅；持股期限超過1年的，股息紅利所得暫免征收個人所得稅。
如果個人投資者持有的上市公司股票為限售股，根據《財政部、國家稅務總局、證監(jiān)會關于實施上市公司股息紅利差別化個人所得稅政策有關問題的通知》（財稅〔2012〕85號）規(guī)定，解禁前取得的股息紅利，繼續(xù)暫減按50%計入應納稅所得額，適用20%的稅率計征個人所得稅，即減半征收；解禁后取得的股息紅利，持股時間自解禁日起計算，實行差別化征收。
對法人投資者來說，可就其取得的符合條件的股息、紅利，享受免征企業(yè)所得稅的優(yōu)惠政策。根據《企業(yè)所得稅法》及其實施條例的規(guī)定，符合條件的居民企業(yè)之間的股息、紅利等權益性投資收益可作為免稅收入。但要注意適用條件：投資應為權益性投資，且為直接投資；被投資方也應是居民企業(yè)；如果投資的是上市公司公開發(fā)行流通的股票，需連續(xù)持有12個月以上。
如果投資者是境內合伙企業(yè)，對應的稅務處理方式還將不同。由于境內合伙企業(yè)不是所得稅納稅義務人，而是以每一個合伙人為納稅義務人。因此，筆者認為，合伙企業(yè)的個人投資者取得的股息紅利，不能適用差別化稅收政策，應根據《國家稅務總局關于〈關于個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)投資者征收個人所得稅的規(guī)定〉執(zhí)行口徑的通知》（國稅函〔2001〕84號）的規(guī)定，單獨作為投資者個人取得的利息、股息、紅利所得，按“利息、股息、紅利所得”應稅項目計算繳納個人所得稅；對于屬于居民企業(yè)的法人合伙人取得的股息紅利，從法理上看，由于并不是直接投資取得，不能作為免稅收入。具體如何處理，建議咨詢主管稅務機關的意見。
轉讓環(huán)節(jié)：關注增值稅及所得稅納稅義務
在股票轉讓環(huán)節(jié)，主要涉及增值稅及所得稅，也應根據投資者身份的不同采取不同的稅務處理方式。
對于個人投資者，根據《財政部、國家稅務總局關于全面推開營業(yè)稅改征增值稅試點的通知》（財稅〔2016〕36號，以下簡稱36號文件）的規(guī)定，個人從事金融商品轉讓業(yè)務，免征增值稅。個人所轉讓股票屬于應稅限售股的，根據《財政部、國家稅務總局、證監(jiān)會關于個人轉讓上市公司限售股所得征收個人所得稅有關問題的通知》（財稅〔2009〕167號，以下簡稱167號文件）及《財政部、國家稅務總局、證監(jiān)會關于個人轉讓上市公司限售股所得征收個人所得稅有關問題的補充通知》（財稅〔2010〕70號）的規(guī)定，應就其轉讓所得，計算繳納個人所得稅；屬于非應稅限售股的，根據《財政部、國家稅務總局關于個人轉讓股票所得繼續(xù)暫免征收個人所得稅的通知》（財稅字〔1998〕61號）及167號文件規(guī)定，暫免征收個人所得稅。
法人投資者需要繳納增值稅和企業(yè)所得稅。根據36號文件規(guī)定，轉讓股票應按照金融商品業(yè)務繳納增值稅。同時，應將股票轉讓所得并入當年度應納稅所得額，繳納企業(yè)所得稅。
合伙企業(yè)需要繳納增值稅。根據36號文件規(guī)定，合伙企業(yè)轉讓股票，應按照金融商品買賣計算繳納增值稅。同時，對于合伙企業(yè)的股票轉讓所得，根據《財政部、國家稅務總局關于合伙企業(yè)合伙人所得稅問題的通知》（財稅〔2008〕159號）規(guī)定，合伙企業(yè)采取“先分后稅”的原則，以每一個合伙人為納稅義務人。合伙企業(yè)合伙人是自然人的，繳納個人所得稅；合伙人是法人和其他組織的，繳納企業(yè)所得稅。
此外，科創(chuàng)板上市公司相關的證券（股票）交易印花稅、公募證券投資基金（封閉式證券投資基金、開放式證券投資基金）、合格境外機構投資者（QFII）、人民幣合格境外機構投資者（RQFII）以及股票市場交易互聯互通機制試點等稅收問題，也適用現行稅收政策。
（作者單位：國家稅務總局蘭州市稅務局，國家稅務總局稅務干部進修學院）
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新中國股票市場發(fā)展大事記
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2009年10月30日，創(chuàng)業(yè)板股票開市交易，股票代碼以300開頭。
2018年11月5日，國家主席習近平在首屆中國國際進口博覽會開幕式上宣布，在上交所設立科創(chuàng)板并試點注冊制。
2019年7月22日，科創(chuàng)板開市交易，股票代碼以688開頭。
