1 我國中小企業(yè)融資中的突出問題
由于銀行等金融體系仍是當(dāng)前中小企業(yè)融資中的主要渠道,所以中小企業(yè)融資難的突出問題就表現(xiàn)在企業(yè)與銀行等金融機(jī)構(gòu)雙方之間。
1.1 現(xiàn)有商業(yè)銀行的經(jīng)營宗旨與經(jīng)營模式,造成對(duì)中小企業(yè)的“惜貸” 各種類型的商業(yè)銀行都是要考慮盈利的金融企業(yè),而給中小企業(yè)的貸款確實(shí)存在著形不成“規(guī)模效益”的問題。由于企業(yè)在申請(qǐng)貸款及貸款的發(fā)放程序、經(jīng)辦環(huán)節(jié)都大致相同,而中小企業(yè)貸款額度小,結(jié)果銀行貸款的單位經(jīng)營成本和監(jiān)督費(fèi)用上升,銀行從“經(jīng)營性”出發(fā),一般不愿放款給中小企業(yè)。而且在過高的金融風(fēng)險(xiǎn)的壓力下,各金融機(jī)構(gòu)本能的傾向于對(duì)中小企業(yè)“慎貸”、“惜貸”。另外,面對(duì)國內(nèi)金融資產(chǎn)質(zhì)量不高的現(xiàn)實(shí),各國有商業(yè)銀行普遍實(shí)行了集權(quán)式的信貸管理模式,通過嚴(yán)格的授權(quán)、授信制度,使信貸資金大量向上集中,制約了基層國有商業(yè)銀行的信貸行為,使相當(dāng)部分的中小企業(yè)貸款更加困難。
1.2 對(duì)固定資產(chǎn)貸款越來越少,而對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)貸款的期限也有縮短的趨勢(shì) 在現(xiàn)行的銀行信貸授權(quán)、授信制度下,直接與中小企業(yè)發(fā)生信貸關(guān)系的基層銀行機(jī)構(gòu)授權(quán)很小,大部分沒有固定資產(chǎn)投放權(quán),而只有規(guī)模不大的流動(dòng)資金貸款權(quán)限。那么,占中小企業(yè)資產(chǎn)比例大部分的固定資產(chǎn)由誰來提供呢?而且流動(dòng)資金貸款期限的縮短將與目前流動(dòng)資金的長期化使用形成尖銳的矛盾。
1.3 “兩難”狀況并存 目前中小企業(yè)貸款困難,一方面表現(xiàn)為企業(yè)獲得貸款難;另一方面還表現(xiàn)為銀行放款難。企業(yè)貸款難主要是由于抵押難和擔(dān)保難,同時(shí)還由于基層銀行授權(quán)有限,辦事程序繁雜。中小企業(yè)因自身的諸多不利因素,導(dǎo)致申請(qǐng)貸款時(shí)抵押物的嚴(yán)重不足,而且還難以找到合適的擔(dān)保人,所以許多中小企業(yè)視到銀行貸款為畏途。而各商業(yè)銀行為了強(qiáng)化信貸風(fēng)險(xiǎn)管理,都實(shí)行了“貸款風(fēng)險(xiǎn)終身責(zé)任制”,將信貸風(fēng)險(xiǎn)與信貸人員的職位、工資、獎(jiǎng)金掛鉤,并追求終身責(zé)任。但對(duì)于正面的激勵(lì)卻相對(duì)不足,信貸人員既沒有信貸投放的任務(wù),也沒有相應(yīng)的獎(jiǎng)勵(lì)。因此,無論是信貸人員還是基層銀行都不愿去開拓中小企業(yè)這個(gè)廣闊的市場(chǎng)。另外,基層銀行和信用社的授權(quán)、授信不足,對(duì)中小企業(yè)的貸款權(quán)受到上級(jí)銀行的限制,因此,使得銀行對(duì)中小企業(yè)貸款往往心有余而力不足。
2 解決我國中小企業(yè)的融資障礙問題
由于作為中小企業(yè)融資主渠道的銀行等金融機(jī)構(gòu)在各方面都極大的制約了中小企業(yè)的融資,所以要解決中小企業(yè)的融資障礙問題,就要進(jìn)行深刻的金融體制改革與創(chuàng)新。她將是解決中小企業(yè)融資問題的先行軍。
2.1 現(xiàn)有的銀行機(jī)構(gòu),創(chuàng)建民營銀行 由于銀行的特殊性,在近階段還未建立起一個(gè)客戶細(xì)分、市場(chǎng)細(xì)分明確的立體化、多層次的銀行體系,國有商業(yè)銀行份額還占70%以上,中小企業(yè)的融資還要依賴傳統(tǒng)的國有商業(yè)銀行。從前面的分析來看,長期處于壟斷地位的國有銀行由于追求貸款規(guī)模的經(jīng)營宗旨和集權(quán)式的經(jīng)營模式,大大的限制了對(duì)中小企業(yè)的貸款。這樣以來,長期依賴國有銀行貸款的中小企業(yè)能不出現(xiàn)融資難的問題嗎?隨著我國中小企業(yè)的發(fā)展壯大,迫切需要以民間資本為主體的銀行,來提供支持與服務(wù)。中小企業(yè)的發(fā)展需要具有民營色彩的股份制商業(yè)銀行來發(fā)揮其機(jī)制優(yōu)勢(shì)、效率優(yōu)勢(shì)和本土優(yōu)勢(shì),以中小企業(yè)為主要服務(wù)對(duì)象,運(yùn)用更市場(chǎng)化的方式開拓經(jīng)營,解決中小企業(yè)的融資需求。所以我們要縮小國有銀行的壟斷地位,創(chuàng)建民營銀行,形成多種所有制銀行的競(jìng)爭機(jī)制,使銀行在放款時(shí)要以經(jīng)營效益為準(zhǔn)則,打破以企業(yè)規(guī)模、性質(zhì)作為支持與否的框框,支持中小企業(yè)的合理資金需求,為中小企業(yè)的發(fā)展提供資金支持。
2.2 要進(jìn)行金融體制改革和機(jī)構(gòu)調(diào)整
2.2.1 建立中小金融機(jī)構(gòu),組建多層次的中小金融體系 解決中小企業(yè)融資不足的問題,關(guān)鍵還是培養(yǎng)愿意為中小企業(yè)提供資金支持的民營金融機(jī)構(gòu),從而促進(jìn)金融市場(chǎng)的公平競(jìng)爭、促進(jìn)國有金融機(jī)構(gòu)的改革。因此,要組建一大批地方性的中小民間金融機(jī)構(gòu),與地方性的中小企業(yè)共同成長。地方性的金融機(jī)構(gòu)最能較充分的利用地方的信息存量、最容易(成本低)了解到地方上的中小企業(yè)的經(jīng)營狀況、項(xiàng)目前景和信用水平,最容易克服“信息不對(duì)稱”和因信息不完全而導(dǎo)致的交易成本較高這一金融服務(wù)業(yè)的障礙。地方上的人們自然知道地方上誰的“生意好”,誰比較講信用,可以省去大量調(diào)研費(fèi)用,也可以減少審核批準(zhǔn)程序,從而使金融業(yè)務(wù)的成本較低,服務(wù)價(jià)格自然也就較低,使供求雙方都能得到發(fā)展。目前,我國地方中小金融機(jī)構(gòu)只有農(nóng)村信用社、城市商業(yè)銀行和股份制銀行三種形式,且數(shù)量不多。因此,要拓寬中小企業(yè)的融資之路,要形成一個(gè)多層次的中小金融體系,可以創(chuàng)建包括中小企業(yè)服務(wù)中心、貸款擔(dān)保組織、貸款擔(dān)?；?、中小企業(yè)同業(yè)協(xié)會(huì)等多種組織機(jī)構(gòu),同時(shí)要加大國家信用、政策支持以及政府的有力扶持。另外,還要建立符合不同類型、不同發(fā)展階段的中小企業(yè)的融資貸款條件和優(yōu)惠政策,為不同的中小企業(yè)提供寬松、穩(wěn)定、高效的融資環(huán)境。 2.2.2 改進(jìn)現(xiàn)有銀行信貸管理制度 各商業(yè)銀行要盡快完成從“存款立行”到“貸款立行”的觀念轉(zhuǎn)變,要主動(dòng)尋找目標(biāo),科學(xué)合理的設(shè)置面向中小企業(yè)的信貸機(jī)構(gòu),充實(shí)信貸人員,建立正面的激勵(lì)制度,促使信貸人員及基層銀行積極去尋找貸款者。要加大對(duì)優(yōu)質(zhì)金融機(jī)構(gòu)的授權(quán),對(duì)企業(yè)的授信也應(yīng)從簡。而且還要根據(jù)金額不等、期限不等、對(duì)象不同的各種貸款需求,采取高效貸款審批程序和抵押擔(dān)保辦法,既要有效控制風(fēng)險(xiǎn),又?jǐn)U大可選擇范圍。同時(shí),降低貸款管理成本,提高經(jīng)營效率。
2.2.3 改革現(xiàn)行的信用等級(jí)評(píng)定辦法 目前,國有商業(yè)銀行的信用等級(jí)評(píng)定辦法標(biāo)準(zhǔn)中,經(jīng)營規(guī)模一項(xiàng)權(quán)重高。在中小企業(yè)信用等級(jí)評(píng)定中,應(yīng)該弱化企業(yè)規(guī)模這一指標(biāo)的權(quán)重,變重規(guī)模為重效益、重成長性,以相對(duì)消除對(duì)中小企業(yè)的信用歧視。另外,銀行要改革對(duì)企業(yè)逐戶評(píng)審的方法。為提高效率,降低成本,可以利用信用資料,實(shí)行對(duì)中小企業(yè)的小額貸款信用評(píng)分制。各銀行在廣泛深入調(diào)查的基礎(chǔ)上,建立符合中小企業(yè)特點(diǎn)的中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)體系。
2.2.4 進(jìn)行金融產(chǎn)品創(chuàng)新 現(xiàn)有的能被中小企業(yè)使用的金融渠道還比較少,因此要擴(kuò)大對(duì)中小企業(yè)的資金供給,就要對(duì)金融產(chǎn)品進(jìn)行創(chuàng)新。如在貸款品種上,對(duì)中小企業(yè)開辦“國內(nèi)信用證”業(yè)務(wù),“中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)貸款”業(yè)務(wù)和“并購貸款”業(yè)務(wù)以及收賬款抵押貸款、存貨抵押貸款和權(quán)證質(zhì)押貸款等業(yè)務(wù)。在貸款方式上,可以考慮開展“循環(huán)貸款”和“賬戶透支便利”業(yè)務(wù)。同時(shí),也要大力推廣票據(jù)融資和融資租賃等發(fā)展嚴(yán)重不足的間接融資方式。
2.2.5 創(chuàng)新金融服務(wù),以適應(yīng)中小企業(yè)的發(fā)展要求 由于中小企業(yè)經(jīng)營靈活、資金周轉(zhuǎn)快,其對(duì)貸款的需求一般具有季節(jié)性和及時(shí)性。因此,要改變目前銀行信貸中存在的操作流程長、環(huán)節(jié)多的問題。可以建立信用檔案,對(duì)企業(yè)的每筆貸款、還款情況進(jìn)行記錄,以考察企業(yè)信用狀況,從而視信用好與壞而決定貸款與否。另外,目前中央銀行對(duì)商業(yè)規(guī)定了基準(zhǔn)貸款利率,而且上下浮動(dòng)的范圍較窄,這樣就對(duì)中小企業(yè)不利。所以,要增大這一基準(zhǔn)利率的彈性范圍,使商業(yè)銀行能通過對(duì)不同貸款風(fēng)險(xiǎn)和特殊的服務(wù)進(jìn)行定價(jià)來幫助中小企業(yè)融資,增大對(duì)中小企業(yè)的政策支持和商業(yè)誘惑。
