一,前言
隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的迅猛發(fā)展,企業(yè)集團(tuán)大量涌現(xiàn),據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局的數(shù)據(jù)顯示:2007年中國(guó)的大企業(yè)集團(tuán)數(shù)目達(dá)到3000多家。然而在大規(guī)模發(fā)展的背后,企業(yè)集團(tuán)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題也日益突出,本文擬結(jié)合工作實(shí)際對(duì)我國(guó)企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題進(jìn)行探討。
二,企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析
企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是財(cái)務(wù)成果和財(cái)務(wù)狀況的風(fēng)險(xiǎn),是指在企業(yè)集團(tuán)的各項(xiàng)財(cái)務(wù)活動(dòng)過(guò)程中,由于各種難以預(yù)料或控制的影響因素,導(dǎo)致財(cái)務(wù)狀況的不確定,從而使企業(yè)集團(tuán)發(fā)生損失的可能性。近年來(lái),企業(yè)集團(tuán)在加強(qiáng)內(nèi)部管理,擴(kuò)大生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)模,尋求持續(xù)快速健康發(fā)展的同時(shí),也面臨著巨大財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),分析其產(chǎn)生的主要原因,不外乎以下幾個(gè)方面:
1信息不對(duì)稱引發(fā)的企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
目前我國(guó)相當(dāng)多企業(yè)集團(tuán)各部門(mén)出于各自的利益,不愿及時(shí)提供相關(guān)信息,造成信息不暢。企業(yè)集團(tuán)的高層決策者難以獲取準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)信息,搞不清楚下面企業(yè)的情況。更為嚴(yán)重的是,企業(yè)集團(tuán)各層面都在截留信息,甚至提供虛假信息,使得匯總起來(lái)的信息普遍失真,會(huì)計(jì)核算不準(zhǔn),報(bào)表不真實(shí),有時(shí)合并的會(huì)計(jì)報(bào)表還掩蓋了了企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況。另一方面,受利益驅(qū)動(dòng)的影響,社會(huì)審計(jì)也走過(guò)場(chǎng),以至于有的企業(yè)集團(tuán)作假賬,不同的場(chǎng)合報(bào)不同的賬。據(jù)財(cái)政部會(huì)計(jì)信息質(zhì)量抽查證實(shí),全國(guó)80%以上的企業(yè)集團(tuán)會(huì)計(jì)信息存在不同程度的失真。同時(shí),企業(yè)集團(tuán)擁有多個(gè)理財(cái)主體,母公司通常為子公司提供財(cái)務(wù)擔(dān)保,子公司之間也會(huì)相互提供擔(dān)保,并且各個(gè)主體都可能對(duì)外擔(dān)保。集團(tuán)公司關(guān)聯(lián)擔(dān)保由于信息不對(duì)稱引致信用膨脹風(fēng)險(xiǎn),即集團(tuán)客戶從銀行獲得的信用額度遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出其償還能力。總之,由于信息的不真實(shí),直接影響到企業(yè)集團(tuán)的科學(xué)決策,也影響了政府宏觀管理和社會(huì)監(jiān)督的效果,給企業(yè)集團(tuán)造成了巨大財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。
2財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)缺乏導(dǎo)致企業(yè)集團(tuán)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展,企業(yè)集團(tuán)面臨的經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化的越來(lái)越快,也越來(lái)越復(fù)雜,特別是2008年發(fā)生世界金融危機(jī)以來(lái),企業(yè)集團(tuán)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)逐漸加大。而目前大多數(shù)企業(yè)集團(tuán)沒(méi)有建立一個(gè)完善的,靈敏的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng),財(cái)務(wù)系統(tǒng)仍停留在核算階段,會(huì)計(jì)電算化系統(tǒng)也只是簡(jiǎn)單地代替了人工記賬、算賬和報(bào)賬,對(duì)于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)則是涉及得更少。
3企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理人員缺乏風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)
財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的,只要有財(cái)務(wù)活動(dòng),就必然存在著財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。在現(xiàn)實(shí)工作中,我國(guó)許多企業(yè)集團(tuán)的財(cái)務(wù)管理人員缺乏風(fēng)險(xiǎn)意識(shí),認(rèn)為只要管理好、用好資金,就不會(huì)產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)的缺乏是財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的重要原因之一。
4監(jiān)控不力帶來(lái)企業(yè)集團(tuán)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
目前我國(guó)的企業(yè)集團(tuán)中,出資人對(duì)企業(yè)集團(tuán)、母企業(yè)集團(tuán)對(duì)子企業(yè)集團(tuán)、企業(yè)集團(tuán)管理層對(duì)各資金運(yùn)動(dòng)環(huán)節(jié),普遍存在著監(jiān)控不力,內(nèi)部人控制現(xiàn)象等問(wèn)題突出。盡管設(shè)置了一些監(jiān)督職能,也制定了多種監(jiān)督制度,但因監(jiān)督者沒(méi)有掌握企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)資金全面情況的必要信息和手段,故而難以及時(shí)有效地發(fā)揮作用。相當(dāng)多的企業(yè)集團(tuán)在重大投資等問(wèn)題上還沒(méi)有形成有效的決策約束機(jī)制,個(gè)人說(shuō)了算,資金的流向與控制脫節(jié)。不少母企業(yè)集團(tuán)難以及時(shí)掌握子企業(yè)集團(tuán)的財(cái)務(wù)資金變動(dòng)情況,企業(yè)集團(tuán)資金入不敷出,依賴借新還舊來(lái)維持生產(chǎn)經(jīng)營(yíng),財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)極大。由于監(jiān)督工作不是即時(shí)的而是滯后的,不出問(wèn)題則已,一出問(wèn)題則觸目驚心。很多企業(yè)集團(tuán)領(lǐng)導(dǎo)對(duì)自身家底財(cái)務(wù)狀況說(shuō)不清,而財(cái)務(wù)人員對(duì)經(jīng)營(yíng)情況又不甚了解,且處于從屬地位,常常只能按領(lǐng)導(dǎo)的意圖處理賬務(wù),造成財(cái)務(wù)管理跟著會(huì)計(jì)核算走,會(huì)計(jì)核算跟著領(lǐng)導(dǎo)意志走,使財(cái)務(wù)監(jiān)督流于形式。
三、企業(yè)集團(tuán)防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策
企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范是指企業(yè)集團(tuán)在充分分析其所面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上,采取各種科學(xué)、有效的手段和方法,對(duì)各類風(fēng)險(xiǎn)加以預(yù)防、控制和處理,以最低成本確保企業(yè)資金運(yùn)動(dòng)的連續(xù)性、穩(wěn)定性和效益性的一項(xiàng)理財(cái)活動(dòng)。通過(guò)上述對(duì)企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的分析,企業(yè)集團(tuán)在防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策主要有:
1建立風(fēng)險(xiǎn)控制信息系統(tǒng)
風(fēng)險(xiǎn)的控制需要獲取并處理全面、及時(shí)、準(zhǔn)確、大量的數(shù)據(jù),這些都需要運(yùn)用計(jì)算機(jī)進(jìn)行處理,需要建立貫穿公司各個(gè)層次、各個(gè)部門(mén)、覆蓋各個(gè)業(yè)務(wù)領(lǐng)域的風(fēng)險(xiǎn)控制信息系統(tǒng)。風(fēng)險(xiǎn)信息控制系統(tǒng)應(yīng)包括完備的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告制度,財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析報(bào)告的主要內(nèi)容包括企業(yè)集團(tuán)整體財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀說(shuō)明、風(fēng)險(xiǎn)檢測(cè)指標(biāo)分析及風(fēng)險(xiǎn)防范措施、財(cái)務(wù)危機(jī)發(fā)生概率指標(biāo)分析及危機(jī)處理措施等,同時(shí),企業(yè)集團(tuán)可以通過(guò)計(jì)算機(jī)與因特網(wǎng)技術(shù)將企業(yè)集團(tuán)內(nèi)各種資源進(jìn)行集中管理,這樣有利于實(shí)現(xiàn)對(duì)資源的有效控制和各種信息的快速傳遞、準(zhǔn)確獲得。運(yùn)用現(xiàn)代科技手段,建立風(fēng)險(xiǎn)控制信息系統(tǒng),這既是防范與化解信息不對(duì)稱引發(fā)的企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的重要措施,也是確保企業(yè)財(cái)產(chǎn)安全和財(cái)務(wù)活動(dòng)效益性的有效手段。
2完善企業(yè)集團(tuán)治理機(jī)制,防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
企業(yè)集團(tuán)應(yīng)該按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求,在內(nèi)部各成員企業(yè)中建立有效的治理結(jié)構(gòu)。通過(guò)股東會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、經(jīng)理層之間的相互約束、相互抗衡,限制委托代理關(guān)系的道德風(fēng)險(xiǎn)。另一方面,企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)部門(mén)應(yīng)加強(qiáng)對(duì)投資決策、成本控制等方面問(wèn)題的研究,通過(guò)各種形式的內(nèi)部市場(chǎng)化建設(shè),以及內(nèi)部結(jié)算中心的建設(shè)來(lái)優(yōu)化財(cái)務(wù)管理行為。要確保集團(tuán)公司擁有整個(gè)集團(tuán)的財(cái)務(wù)資源的控制權(quán),而子公司等成員公司擁有資源的使用權(quán)。最后,企業(yè)集團(tuán)最重要的是選擇合理的企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理模式,處理好集團(tuán)和子公司之間的集權(quán)與分權(quán)關(guān)系。在適度集權(quán)的基礎(chǔ)上,企業(yè)集團(tuán)應(yīng)建立權(quán)責(zé)利相結(jié)合的機(jī)制,從集團(tuán)全局出發(fā),針對(duì)不同的職能部門(mén)規(guī)定不同的經(jīng)濟(jì)責(zé)任,劃分不同的經(jīng)濟(jì)職能。
3提高企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)
企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境由許多要素組成,其中包括財(cái)務(wù)人員的道德價(jià)值、能力和發(fā)展。培養(yǎng)具有經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)的高素質(zhì)的財(cái)務(wù)管理人員,這是防范企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)鍵。高素質(zhì)的財(cái)務(wù)管理人員對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有敏感的職業(yè)判斷能力,能及時(shí)、準(zhǔn)確發(fā)現(xiàn)和估計(jì)潛在的風(fēng)險(xiǎn),能熟練運(yùn)用現(xiàn)代企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理知識(shí)進(jìn)行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析,在運(yùn)用這些理論方法進(jìn)行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析時(shí),能對(duì)具體環(huán)境、方法的切合性及某些條件進(jìn)行合理假設(shè)和估計(jì)。提高企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí),首先從企業(yè)集團(tuán)領(lǐng)導(dǎo)做起,不斷提高財(cái)務(wù)人員的風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí),只有依靠企業(yè)集團(tuán)全體員工的共同努力,才有可能改善企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理,提高企業(yè)集團(tuán)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范能力。
4強(qiáng)化企業(yè)集團(tuán)的財(cái)務(wù)監(jiān)控機(jī)制
建立、健全內(nèi)部財(cái)務(wù)監(jiān)控機(jī)制,是防范和化解財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的有效措施。集團(tuán)審計(jì)部門(mén)可將集團(tuán)不同部門(mén)的業(yè)務(wù)、所屬企業(yè)的遵紀(jì)守法情況進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估,然后確定審計(jì)單元清單,安排循環(huán)審計(jì)。審計(jì)工作的重點(diǎn)是評(píng)審某一項(xiàng)目或單位對(duì)財(cái)經(jīng)法規(guī)和集團(tuán)內(nèi)部各項(xiàng)制度、決議、決定的執(zhí)行情況,并提出改進(jìn)的要求,以加強(qiáng)管理,提高管理效率。同時(shí),企業(yè)集團(tuán)可以向子公司派駐財(cái)務(wù)總監(jiān),負(fù)責(zé)監(jiān)督子公司的財(cái)務(wù)行為;也可以通過(guò)董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)對(duì)子公司進(jìn)行監(jiān)控。對(duì)子公司的監(jiān)控結(jié)果,主要通過(guò)考核相關(guān)的指標(biāo)進(jìn)行,如現(xiàn)金比率、流動(dòng)比率、不良資產(chǎn)比率、資產(chǎn)損失比率和凈資產(chǎn)收益率等。一般來(lái)說(shuō),集團(tuán)財(cái)務(wù)監(jiān)控工作應(yīng)建立在各項(xiàng)財(cái)務(wù)預(yù)算的基礎(chǔ)上,以保證子公司的資本結(jié)構(gòu)良好,財(cái)務(wù)運(yùn)作符合企業(yè)集團(tuán)的整體利益,從而更好地防范和控制財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),促進(jìn)企業(yè)集團(tuán)的可持續(xù)性發(fā)展。
四、結(jié)論
加強(qiáng)企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析與防范有利于保證企業(yè)集團(tuán)安全、穩(wěn)健的發(fā)展,有利于穩(wěn)定企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)活動(dòng),不斷增強(qiáng)企業(yè)集團(tuán)抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力,實(shí)現(xiàn)企業(yè)財(cái)務(wù)目標(biāo)。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)背景下,企業(yè)集團(tuán)的領(lǐng)導(dǎo)者和財(cái)務(wù)人員必須提高財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范意識(shí)和識(shí)別能力,對(duì)可能發(fā)生的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)提高警惕,密切注意,并加強(qiáng)防范,才能減少各種不利因素造成的企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。
