當前宏觀調控政策下，為支持中小企業(yè)發(fā)展，各級政府高度重視擔 保體系建設，相繼出臺了一系列政策支持擔保機構發(fā)展，并對擔保機構 進行資金支持和風險補貼，適時地緩解了中小企業(yè)貸款難的問題。然而， 隨著擔保行業(yè)的快速擴張，競爭日益加劇，部分擔保公司為獲取高額利 潤出現違規(guī)操作現象.潛藏的風險隱患不容忽視，對區(qū)域金融穩(wěn)定也造 成了一定的影響。
一、融資性擔保公司發(fā)展的趨勢及特點
1.融資性擔保公司以民營擔保公司為主，政策性擔保公司、合作擔 保公司為輔。據調查,2010年底，河南省南陽市轄內共有42家擔保公 司，較上年增加10家;注冊資本141605萬元，增加7391萬元;從業(yè)人員 457人，增加159人。其中，政策性擔保公司14家，政府完全出資的3 家.注冊資本7668萬元;政府與民間共同出資的11家，注冊資本27770 萬元;民間出資的28家，占機構總數的66.67%;注冊資本106167萬元， 占比74.97%。無論是從數量還是規(guī)模來看，南陽市擔保業(yè)的市場結構已 經演化為以民營擔保公司為主的態(tài)勢。
2.擔保貸款業(yè)務發(fā)展迅猛。近年來，隨著國家宏觀調控政策的收緊， 以及轄區(qū)非公有制經濟特別是民營經濟的快速發(fā)展，擔保業(yè)務發(fā)展迅 猛。據調查.截至2010年底，42家擔保機構累計為1300家中小企業(yè)提 供3610筆融資擔保業(yè)務，擔保額342335萬元。僅2010年，新增企業(yè)戶 數621家，增幅91.45%;辦理擔保1249筆，增幅52.9%;新增擔保額 127974萬元，增幅59.7%，業(yè)務發(fā)展迅速。
3.擔保貸款代償比例較小。據調查，擔保公司累計發(fā)生代償20筆， 代償總額1947.11萬元。大部分都是擔保公司剛成立時入會的企業(yè)，當 時人會標準不高、門檻較低，造成第一批會員企業(yè)魚目混珠，引起代償損 失。以轄內業(yè)務量較大的新野縣金財中小企業(yè)擔保有限公司為例，累計 發(fā)生11筆代償，代償額1011.27萬元，占轄內代償總額的51.94%。目前 已追償到賬566.41萬元，下步通過訴訟等渠道估計還能追回320萬元 左右，預計最終損失額在250萬元左右，而協議銀行新野縣農村信用社 的貸款沒有出現任何損失。該公司已提取風險準備金398.3萬元，縣財 政補充風險金50萬元.加上國家無償補助資金406萬元，共計854.3萬 元，完全可以彌補代償損失。按照擔保機構會計制度和我國擔保機構運 行實際情況，擔保行業(yè)代償比例控制在3%以內，損失率控制在1%左 右，都屬運行正常。新野縣農村信用社與擔保公司合作以來.累計由擔保 中心代償101萬元，累計償還貸款余額138234萬元，代償率0.73%;預 計損失250萬元，損失率0.18%，均控制在正常范圍以內。
4.營業(yè)收人穩(wěn)步增加。2010年，42家擔保公司實現收人總額2144 萬元，較上年增加1300萬元，其中，擔保費收人1680萬元，利息收人 388萬元，投資收益76萬元;實現利潤-211萬元，出現虧損的原因主要 是擔保費收入低，利息收人少，而業(yè)務及管理費卻居高不下。
5.與金融機構合作關系單一。據調查，轄內與金融機構建立合作關 系的擔保機構有20家，多為政策性擔保機構.但真正與銀行協作的卻少 之又少。究其原因是因為根據銀監(jiān)會的規(guī)定，與銀行開展合作的擔保機 構注冊資本金應在1億元人民幣以上，且必須為實繳資本，轄內沒有一 家擔保公司達到要求。在建立關系的20家中.絕大多數是與農村信用聯 社合作。
二、融資性擔保公司發(fā)展過程中的風險隱息
不可否認.近幾年來融資性擔保機構取得一些經營成績，一定程度 上為中小企業(yè)的發(fā)展作出了貢獻。但不容忽視的是，擔保機構良芳并存， 尤其是一些新生擔保公司更是主業(yè)不突出.嚴重偏離擔保行業(yè)軌道.潛 藏的風險隱患不容忽視。
1.違規(guī)經營成為融資性擔保公司健康發(fā)展最大的風險點。2010年3 月8日，銀監(jiān)會、發(fā)改委、人民銀行等7部委聯合發(fā)布旨在規(guī)范融資性擔 保公司發(fā)展的《融資性擔保公司管理暫行辦法》，隨后，中國銀監(jiān)會相繼 印發(fā)《融資性擔保公司內部控制指引》、《融資性擔保機構重大風險事件 報告制度》、《融資性擔保公司公司治理指引》等一系列制度對融資性擔 保機構進一步規(guī)范，但從調查的情況看形勢不容樂觀。
(1)以理財產品的名義變相吸收公眾存款，涉嫌非法集資。商業(yè)性融 資擔保機構大多都開辦有理財產品，宣傳單業(yè)、各類廣告充斥大街小巷， 承諾其產品收益高、投資穩(wěn)、風險低、手續(xù)簡便(見附表).并經過深人調 查、嚴格審核，將資金貸給具備還款能力的融資客戶.大肆吸收公眾閑置 資金.發(fā)放高息貸款或用作其他。這種理財行為并非是一對一客戶的資 金都是直接交給擔保機構，有非法集資的嫌疑。高回報本身就隱藏著高 風險，其承諾又沒有任何保障，一旦扣保公司的貸款或投資出現問題，公 眾的資金無法收回，勢必會出現金融風險，進而引發(fā)社會風險。
(2)違規(guī)發(fā)放高息貸款，嚴重偏離扣保主業(yè)。去年發(fā)布的《融資性擔 保公司管理暫行辦法》明確規(guī)定.擔保機構不允許放貸。但調查發(fā)現，大 多數擔保公司都在發(fā)放貸款，還有做“過橋貸款”，就是針對自己銀行融 資擔保業(yè)務的客戶，這部分企業(yè)的銀行貸款時間將到期，后續(xù)貸款必須 在企業(yè)還完銀行貸款后才能下放，此時擔保公司給客戶提供“過橋貸 款”，這筆貸款往往只有幾天，最多不超過半個月，1000萬元收息10萬 }20萬元甚至更高，遠遠高于正常貸款利率。據了解，三個月到半年的短 貸.目前民間借貸的月息有些在5%以上，“過橋貸款”折算成月息至少在 5%以上。雖然“過橋貸款”本身沒有風險，但目前閏家對融資性擔保行業(yè) 的管理已明確規(guī)定不允許放貸，出發(fā)點是保證國家大金融的安全，擔保 公司這種高息放貸的違規(guī)經營行為，擾亂了正常的金融秩序，同時也加 重了企業(yè)的利息負擔。
(3)轉移擔保公司吸收的資金用于房地產開發(fā)。據調查.還有的公司 本是房地產公司，受國家宏觀政策調控的影響，無法從銀行獲取貸款或 額度不足，就再注冊一家擔保公司，以高收益(承諾月利率12%,10萬為 起存點)吸收公眾存款，轉手卻把資金用于房地產開發(fā)。去年以來，國家 宏觀政策頻出收回市場流動性，同時對房市的調控力度也逐漸加大，一 線城市的房價已開始回落，一旦資金鏈條斷裂或公眾觀望心理持續(xù)走 強，房地產公司的資金短時期內將無法收回，擔保公司吸納公眾的資金 也將無法按時歸還，勢必會引起公眾心理恐慌，集中索要本金，引發(fā)金融 風險。
2.市場監(jiān)管的缺失成為融資性擔保機構生存的隱患。按照《河南省 中小企業(yè)信用擔保管理試行辦法》等相關管理制度規(guī)定，政府、財政、工 信、工商、稅務、人民銀行、銀監(jiān)等部門均具有對信用擔保機構的市場監(jiān) 管職能。但在實際監(jiān)管工作中，工商部門只負責營業(yè)執(zhí)照的核發(fā)、資本金 的驗資等一般性市場管理;企業(yè)管理服務部門僅把擔保投資機構當作 “融資”企業(yè)對待，行業(yè)資格審批較為寬松，對擔保機構的內控制度建設、 市場行為、經營方式與范圍等都未進行有效的指導與監(jiān)督，實行的是粗 放式或放任式管理模式;財政、工信、人民銀行、銀監(jiān)等部門的政策指導、 市場監(jiān)管等職能形同虛設，各自為政，難以形成監(jiān)管合力。另一方面，目 前適用于信用擔保業(yè)務的《公司法》、《擔保法》、《中小企業(yè)促進法》等法 律法規(guī)對擔保行業(yè)的各監(jiān)管主體沒有十分明確的監(jiān)管分工、監(jiān)管重點和 監(jiān)管方向;部門性規(guī)章、管理條例或規(guī)范性文件立法層次低，法律效力不 足。加之當前擔保機構的類型多、成分復雜、業(yè)務范圍廣、發(fā)展迅猛等因 素影響，沒有形成統一而有效的監(jiān)食機制，導致擔保行業(yè)處于鼓勵、放 任、膨脹式發(fā)展狀態(tài)。這西都不利于擔保行業(yè)的穩(wěn)健發(fā)展。
3.機制及自身建設存在缺陷，影響擔保公司健康發(fā)展。如在風險防 范方面，擔保機構主要通過反擔保手段降低風險，缺少再擔保機構的有 效支持，目前南陽市尚未開展再擔保方面的業(yè)務嘗試。此外.由于擔保機 構行業(yè)協會等自律組織尚未建立，擔保機構間處于各自為戰(zhàn)的分散狀 態(tài)，未形成良好合作關系，無法實現正常信息和業(yè)務交流;在自身建設方 面，擔保機構普遍未建立完善的法人法理結構和內部控制制度，從業(yè)人 員整體素質偏低.尤其是政策性擔保機構機關兼職人員占比高，識別和 控制風險能力較弱。
4.單獨承擔風險，挫傷擔保公司做主業(yè)的積極性。從調查情況看，融 資扣保業(yè)務中，協作銀行都將貸款風險全額轉嫁給了擔保公司.擔保公 司承擔100%風險，而銀行卻坐收利息。擔保風險過于集中于擔保機構， 這就造成了擔保公司風險與收益的不對等，對擔保公司是不公平的;同 時也弱化了協作銀行對企業(yè)的考察與評估，加大了擔保業(yè)務的整體風 險，一旦擔保貸款發(fā)生損失.就要從擔保公司的擔?；鹬腥~扣除，在 擔保公司資金補充渠道有限的情況下，挫傷了擔保機構做主業(yè)的積極 性，影響了擔保機構的可持續(xù)發(fā)展。
三、促進擔保公司持續(xù)健康發(fā)展的建議
1.加強監(jiān)釋管理，切實防范和控制風險。一是根據國務院辦公廳《關 于進一步明確融資性擔保業(yè)務監(jiān)管職責的通知》精神，建議成立由政府 部門為主導、人民銀行、銀監(jiān)局、財政、工商等部門參與的信用擔保監(jiān)督 管理委員會，對擔保機構的設立變更情況、業(yè)務開展情況、財務狀況風 險控制、制度建設、從業(yè)人員資質等加強監(jiān)督檢查，進一步規(guī)范融資擔保 公司業(yè)務范圍，規(guī)范收費標準和業(yè)務操作規(guī)程。二是要加強對擔保行業(yè) 的市場風險控制。政府、人民銀行、銀監(jiān)部門、金融機構費加強對信用擔 保機構的市場風險研究、分析和監(jiān)控，聯合出臺具體的風險防范與處置 管理辦法或操作規(guī)程，建立起能夠應對各種意外風險的處胃機制。三是 建立擔保機構重大事項和經營情況定期報告制度，對擔保機構存在的違 法違規(guī)行為做到及時發(fā)現、及時處理四是成立擔保行業(yè)協會，制定行業(yè) 公約章程，加強行業(yè)信息交流與合作.促進行業(yè)自律，規(guī)范行業(yè)競爭。
2.積極推進扣保公司和金融機構合作，建立互信互惠機制。一是加 強金融部門與擔保機構之間的工作聯系和業(yè)務交流。建議政府部門定期 牽頭召開扣保機構與銀行的聯席會，共同商討、解決業(yè)務發(fā)展中遇到的 困難和問題。建立貸款扣保信息溝通和信息共享制度，對于大的擔保項 目，由擔保公司和金融機構共同考察、分別決策。共同防范風險，避免由 于信息溝通不暢導致資金損失。二是建立互信互惠機制對運作規(guī)范、信 用良好、風險控制能力較強的擔保機構，商業(yè)銀行應適當降低資本金要 求，提高擔?；鸱糯蟊稊?。同時.對于擔保公司承保的優(yōu)質項月，可適 當下浮貸款利率，共同培育扶持優(yōu)質企業(yè)發(fā)展。三是拓展合作領域，金融 機構應針對中小企業(yè)的特點，拓展與擔保機構合作領域，積極開展金融 產品創(chuàng)新，推出更多適合中小企業(yè)融資需求特點的金融產品和服務項 月。
3.對反擔保資源進行創(chuàng)新組合，有效分散擔保公司風險。在風險防 范方面，擔保機構主要通過反擔保手段降低風險.但中小企業(yè)的特點決 定了其難以提供足額、變現能力強的反扣保資源扣保公司要拎制風險， 須具備對中小企業(yè)的反擔保資源進行創(chuàng)新組合的能力，即通過對各種反 擔保措施進行組合，控制企業(yè)的第一還款來源或產生相對可靠的第二還 款來源。比如，采用應收賬款質押反擔保。
4.融資擔保機構要加強法人治理結構和內控建設，規(guī)范經營行為， 提高自身經營管理水平。一是要完善法人治理結構和組織結構，真正實 現自主經營、自負盈虧.通過建立嚴格的內部控制機制來控制風險，嚴格 執(zhí)行財務規(guī)章制度，堅持足額提取風險準備金，增強抵御風險的能力。二 是要多渠道地擴大資本金。要爭取各級財政和民間資本投人.力爭扣保 資本金總額達到I億元以上，達到月前金融機構的最低要求。三是不斷 提高管理人員業(yè)務素質.加強項目跟蹤，建立事前評估、事中監(jiān)控、事后 追償與處置機制。四是要加強與金融機構的業(yè)務合作，推行利益共享、風 險共擔的合作機制.取得金融機構的信任，盡快涉足金融機構貸款擔保 領域，擴大扣保范圍.增強經營實力.擴大自身經濟影響力和社會影響 力。五是要簡化擔保手續(xù).降低扣保費用，切實減輕企業(yè)或個人負擔，以 優(yōu)惠的經首政策和優(yōu)質的服務水平吸引、聚集客戶，形成一批穩(wěn)固的客 戶群。六是加強對擔保機構從業(yè)人員的專業(yè)技術培訓，增強其業(yè)務素質， 提高風險防范能力。
