非貨幣性資產(chǎn)交換具有商業(yè)實質，是《企業(yè)會計準則第7號――非貨幣性資產(chǎn)交換》（以下簡稱非貨幣性資產(chǎn)交換準則）從國際會計準則中引入的一個重要概念，也是企業(yè)對換入資產(chǎn)能夠采用公允價值計量的重要條件，但由于非貨幣性資產(chǎn)交換準則及其應用指南對非貨幣性資產(chǎn)交換是否具有商業(yè)實質的判斷條件明確得比較原則，因而，至今仍有不少企業(yè)財會人員對判斷非貨幣性資產(chǎn)交換是否具有商業(yè)實質，感到比較難，未能正確掌握。那么，如何判斷呢？依筆者之見，就是要全面理解非貨幣性資產(chǎn)交換準則，按以下方法來判斷。
一、看換入資產(chǎn)的未來現(xiàn)金流量在風險、時間和金額等方面上是否與換出資產(chǎn)存在顯著不同
這是實務中應首當其沖采取的判斷方法，因為此方法容易理解，便于掌握，也是非貨幣性資產(chǎn)交換準則所明確的第一個判斷條件。一般來說，當交易各方間發(fā)生的非貨幣性資產(chǎn)交換屬于下列情況的，就說明換入資產(chǎn)的未來現(xiàn)金流量在風險、時間和金額方面與換出資產(chǎn)顯著不同，所進行的非貨幣性資產(chǎn)交換就具有商業(yè)實質。
(一)未來現(xiàn)金流量的風險、金額相同，時間不同
此種情形是指換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)產(chǎn)生的未來現(xiàn)金流量總額相同，獲得這些現(xiàn)金流量的風險相同，但現(xiàn)金流量流入企業(yè)的時間明顯不同。例如，某企業(yè)以一批存貨換入一項設備，倘若這兩者所產(chǎn)生的未來現(xiàn)金流量的風險和金額都相同，但是，存貨的流動性強能夠在較短的時間內(nèi)，為換入企業(yè)帶來該批存貨所應產(chǎn)生的全部現(xiàn)金流量，而設備作為固定資產(chǎn)需要在一段較長的時間內(nèi)才能為換進企業(yè)帶來該設備所應產(chǎn)生的全部現(xiàn)金流量，這就說明上述存貨與固定資產(chǎn)各自產(chǎn)生現(xiàn)金流量的時間跨度較大，在未來產(chǎn)生現(xiàn)金流量的時間上顯著不同，從而說明這兩者的交換具有商業(yè)實質。
(二)未來現(xiàn)金流量的時間、金額相同，風險不同
此種情形是指換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)產(chǎn)生的未來現(xiàn)金流量時間和金額相同，但企業(yè)間獲得現(xiàn)金流量的不確定性程度存在明顯差異。如甲乙兩企業(yè)為了相互間的某種利益因素商定，甲企業(yè)以其用于經(jīng)營出租的一幢公寓樓，與乙企業(yè)同樣用于經(jīng)營出租的一幢公寓樓進行交換，兩幢公寓樓的租期、每期租金總額均相同，也就是說兩幢公寓樓未來現(xiàn)金流量的時間、金額相同。甲企業(yè)是租給一家財務信息及信用狀況良好的企業(yè)（該企業(yè)租用該公寓是給其單身職工居?。?，可乙企業(yè)是租給單個的散戶，兩者相比較，就可看出，甲企業(yè)取得租金的風險相對較小，乙企業(yè)由于租給散戶，租金的取得要依賴于各單個散戶的財務及信用狀況，取得租金的風險和不確定性相對較大。這就說明，兩者現(xiàn)金流量流入的風險和不確定性存在明顯差異，則兩幢公寓樓的未來現(xiàn)金流量就會顯著不同，進而就可判定該兩項非貨幣性資產(chǎn)的交換具有商業(yè)實質。
(三)未來現(xiàn)金流量的風險、時間相同，金額不同
此種情形是指換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)產(chǎn)生的未來現(xiàn)金流量總額相同，預計為企業(yè)帶來現(xiàn)金流量的時間跨度相同，風險也相同，但各年產(chǎn)生的現(xiàn)金流量金額存在明顯差異。比如，某企業(yè)以一項商標權換入另一企業(yè)的專利技術，預計兩項無形資產(chǎn)的使用壽命相同，在使用壽命內(nèi)預計為企業(yè)帶來的現(xiàn)金流量總額相同，但是，換入的專利技術是新開發(fā)的，預計開始階段所產(chǎn)生的未來現(xiàn)金流量明顯少于后期，而該企業(yè)擁有的商標權每年產(chǎn)生的現(xiàn)金流量基本上是均衡的，由此可見，兩者各年產(chǎn)生的現(xiàn)金流量金額差異明顯，則上述商標權與專利技術的未來現(xiàn)金流量顯著不同，因而，就可確定該兩項非貨幣性資產(chǎn)的交換具有商業(yè)實質。
二、看換入資產(chǎn)與換出資產(chǎn)的預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值是否不同，且其差額與換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)的公允價值相比是重大的
當我們按照上述第一種判斷方法難以判斷某項非貨幣性資產(chǎn)交換是否具有商業(yè)實質時，就要采取此種方法。這是因為某些換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)的預計未來現(xiàn)金流量在表面上看，其風險、時間和金額方面可能相同或相似，不存在什么顯著不同，因而難以判斷。采用此方法，就是根據(jù)換入資產(chǎn)的性質和換入企業(yè)經(jīng)營活動的特征等，以及換入資產(chǎn)與換入企業(yè)其他現(xiàn)有資產(chǎn)相結合后能否產(chǎn)生更大的效用，看換入資產(chǎn)對換入企業(yè)的特定價值（即預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值）與換出資產(chǎn)是否存在明顯差異，存在明顯差異的就說明換入企業(yè)受該換入資產(chǎn)影響產(chǎn)生的現(xiàn)金流量與換出資產(chǎn)明顯不同，從而判斷該項資產(chǎn)交換具有商業(yè)實質。例如，A企業(yè)以一項專利權換入B企業(yè)擁有的長期股權投資，假定從市場參與者來看，該項專利權與該項長期股權投資的公允價值相同，兩項資產(chǎn)的未來現(xiàn)金流量風險、時間和金額亦相同，但是對換入的A企業(yè)來講，換入該項長期股權投資后使該企業(yè)對被投資方由重大影響變?yōu)榭刂脐P系，從而使A企業(yè)產(chǎn)生的未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值與換出的專利權有較大差異；對B企業(yè)來說，換入專利權后能夠解決生產(chǎn)中的技術難題，其產(chǎn)生的未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值與換出的長期股權投資也存在較大差異，從而說明，無論對A企業(yè)來講，還是對B企業(yè)來講，其換入資產(chǎn)與換出資產(chǎn)的預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值是不同的，且其差額與換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)的公允價值相比是重大的，因而，就能確定該兩項資產(chǎn)的交換具有商業(yè)實質。
這里需要說明的是，如果我們不能通過上述分析方法，看出換入資產(chǎn)與換出資產(chǎn)的預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值不同，且其差額與換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)的公允價值相比是重大的。就要按照非貨幣性資產(chǎn)交換準則所明確的第二個判斷條件來確定，即：通過計算換入資產(chǎn)與換出資產(chǎn)的預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值，進行比較后判斷。資產(chǎn)預計未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值，應當按照資產(chǎn)在持續(xù)使用過程中和最終處置時所產(chǎn)生的預計未來現(xiàn)金流量，選擇恰當?shù)恼郜F(xiàn)率對其進行折現(xiàn)后的金額加以確定。應當提醒的是，非貨幣性資產(chǎn)交換準則所指資產(chǎn)的預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值，與《企業(yè)會計準則第8號――資產(chǎn)減值》從計算程序上來講是相同的，但是《企業(yè)會計準則第8號――資產(chǎn)減值》中的預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值，是采用資產(chǎn)在持續(xù)使用過程中和最終處置時預計產(chǎn)生的稅前未來現(xiàn)金流量，折現(xiàn)率是市場參與者對資產(chǎn)特定風險的評價，而非貨幣性資產(chǎn)交換準則所指資產(chǎn)的預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值，是按照資產(chǎn)在持續(xù)使用過程中和最終處置時所產(chǎn)生的預計稅后未來現(xiàn)金流量，并根據(jù)企業(yè)自身而不是市場參與者對資產(chǎn)特定風險的評價，選擇恰當?shù)恼郜F(xiàn)率對其進行折現(xiàn)后的金額加以確定的，也就是國際財務報告準則所稱的“主體特定價值”。
除了上述方法外，我們還可以通過分析交換所涉及的資產(chǎn)類別來判斷非貨幣性資產(chǎn)交換是否具有商業(yè)實質。采用此方法就是從資產(chǎn)是否屬于同一類別上來分析，因為不同類的非貨幣性資產(chǎn)，其產(chǎn)生經(jīng)濟利益的方式不同，一般來說其產(chǎn)生的未來現(xiàn)金流量風險、時間和金額方面也不相同，因而，不同類非貨幣性資產(chǎn)（是指在資產(chǎn)負債表中列示的不同大類的非貨幣性資產(chǎn)，如存貨、固定資產(chǎn)、投資性房地產(chǎn)、生物資產(chǎn)、長期股權投資、無形資產(chǎn)等）之間的交換是否具有商業(yè)實質，就較容易判斷。例如，企業(yè)以一項出租的投資性房地產(chǎn)交換一項固定資產(chǎn)自用。在這種情況下，企業(yè)就將未來現(xiàn)金流量由每期產(chǎn)生的現(xiàn)金流，轉化為該項資產(chǎn)獨立產(chǎn)生，或包括該項資產(chǎn)的資產(chǎn)組協(xié)同產(chǎn)生的現(xiàn)金流。通常情況下，由定期租金帶來的現(xiàn)金流量與用于生產(chǎn)經(jīng)營的固定資產(chǎn)所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量在風險、時間和金額方在是有所差異的，因此該兩項非貨幣性資產(chǎn)的交換，就應當視為具有商業(yè)實質。而對于換入資產(chǎn)和換出資產(chǎn)為同一類的非貨幣性資產(chǎn)來說，我們在分析上就要十分細心，因為，同類非貨幣性資產(chǎn)所產(chǎn)生的未來現(xiàn)金流量，既可能相同，也可能顯著不同，因而其之間的交換既可能具有商業(yè)實質，也可能不具有商業(yè)實質。如現(xiàn)實中，有的企業(yè)將自已擁有的一幢建筑物，與另一企業(yè)擁有的在同一地段的另一幢建筑物相交換，盡管兩幢建筑物的建造時間、建造成本等均相同，但兩者未來現(xiàn)金流量的風險、時間和金額就有可能相同。也有可能不相同。如果，其中一幢建筑物立即可供出售且該企業(yè)管理層也計劃將其立即出售，而另一幢建筑物難以出售或只能在一段較長的時間內(nèi)出售，從而至少表明這兩項建筑物的未來現(xiàn)金流量流入的時間明顯不同，在這種情況下，這兩項同類非貨幣性資產(chǎn)交換就可判斷為具有商業(yè)實質；相反，如果這兩幢建筑物都能立即可供出售，且雙方企業(yè)管理層也都打算將其立即出售，那么這就表明這兩項建筑物的未來現(xiàn)金流量流入的時間，風險和金額是相同的，不存在明顯差異，這樣，此兩項同類非貨幣性資產(chǎn)的交換就不具有商業(yè)實質。
另外，按照非貨幣性資產(chǎn)交換準則的要求，企業(yè)確定非貨幣性資產(chǎn)交換是否具有商業(yè)實質時，還應當關注交易各方之間是否存在關聯(lián)方關系，因為，關聯(lián)方關系的存在可能導致發(fā)生的非貨幣性資產(chǎn)交換不具有商業(yè)實質。
