近日，國(guó)務(wù)院辦公廳印發(fā)了《關(guān)于推動(dòng)中央企業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整與重組的指導(dǎo)意見(jiàn)》，意見(jiàn)強(qiáng)調(diào)，各有關(guān)部門要根據(jù)國(guó)家戰(zhàn)略要求，結(jié)合行業(yè)體制改革和產(chǎn)業(yè)政策，加強(qiáng)組織領(lǐng)導(dǎo)和行業(yè)指導(dǎo)，加大相關(guān)政策支持力度，完善相關(guān)配套措施，確保中央企業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和重組穩(wěn)步推進(jìn)。
在中央政策導(dǎo)向與全球經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整形勢(shì)下，各國(guó)有大中型企業(yè)、地方性企業(yè)和民營(yíng)企業(yè)的并購(gòu)重組活動(dòng)將日趨活躍，兼并、收購(gòu)已成為最大化企業(yè)價(jià)值和創(chuàng)造持續(xù)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的企業(yè)戰(zhàn)略的一個(gè)重要措施。然而，許多并購(gòu)難以獲得預(yù)想的成功，那些預(yù)期能為企業(yè)創(chuàng)造價(jià)值的并購(gòu)活動(dòng)的結(jié)果卻阻礙了企業(yè)價(jià)值的形成。為什么企業(yè)并購(gòu)難以取得成功呢？這是因?yàn)椴①?gòu)活動(dòng)十分復(fù)雜，成功地實(shí)施和管理十分不易。
（一）企業(yè)并購(gòu)與并購(gòu)融資
1、并購(gòu)支付方式
2、結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)
3、融資安排
4、退出策略
5、杠桿收購(gòu)
6、目標(biāo)公司選擇
7、企業(yè)分拆
8、海外杠桿并購(gòu)經(jīng)驗(yàn)
9、多層次資本市場(chǎng)的構(gòu)成
10、新三板融資
11、借殼與買殼
12、并購(gòu)基金
13、資產(chǎn)證券化
14、結(jié)構(gòu)化融資
（二）并購(gòu)重組業(yè)務(wù)中的稅務(wù)規(guī)劃
1、企業(yè)如何做好預(yù)先的稅務(wù)規(guī)劃
2、新設(shè)公司組織架構(gòu)的設(shè)置與稅務(wù)規(guī)劃
3、公司的營(yíng)運(yùn)模式與稅務(wù)規(guī)劃
4、投資者直接持股還是間接持股涉及的相關(guān)稅務(wù)規(guī)劃及應(yīng)考慮的相關(guān)問(wèn)題
5、持股平臺(tái)的設(shè)立應(yīng)關(guān)注的重要稅務(wù)事項(xiàng)
6、如何靈活運(yùn)用重組過(guò)程中涉及的股權(quán)支付與應(yīng)關(guān)注的重點(diǎn)稅務(wù)問(wèn)題
7、在重組并購(gòu)的過(guò)程中如何選擇稅收法規(guī)中規(guī)定的重組方式，如：股權(quán)收購(gòu)、重大資產(chǎn)收購(gòu)、吸收合并、企業(yè)分立、整體資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、無(wú)償劃轉(zhuǎn)等并且規(guī)避相關(guān)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
8、資本運(yùn)作過(guò)程中稅務(wù)規(guī)劃應(yīng)遵守的原則
9、擬上市公司（含擬在新三版掛牌的公司）股改時(shí)涉及的主要稅務(wù)問(wèn)題及相關(guān)規(guī)劃
10、企業(yè)并購(gòu)重組一般性稅務(wù)處理規(guī)定
11、企業(yè)并購(gòu)重組特殊性稅務(wù)處理
（三）并購(gòu)中的估值及報(bào)告閱讀的關(guān)鍵
1、評(píng)估與定價(jià)的關(guān)系
2、價(jià)值評(píng)估的方法
3、如何閱讀與使用評(píng)估報(bào)告
4、價(jià)值評(píng)估信息披露
（四）并購(gòu)重組中的財(cái)務(wù)問(wèn)題之一：會(huì)計(jì)問(wèn)題
1、會(huì)計(jì)定位
2、會(huì)計(jì)處理：同一控制下合并、非同一控制下合并、涉及業(yè)務(wù)的合并、反向購(gòu)買
3、會(huì)計(jì)的價(jià)值
4、角色轉(zhuǎn)換
5、中介：提供會(huì)計(jì)服務(wù)
6、監(jiān)管機(jī)構(gòu)：監(jiān)管
（五）并購(gòu)重組中的財(cái)務(wù)問(wèn)題之二：會(huì)計(jì)處理
1、并購(gòu)重組過(guò)程中的會(huì)計(jì)合并與處理
2、并購(gòu)重組過(guò)程中的合并報(bào)表問(wèn)題
3、并購(gòu)重組過(guò)程中的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則問(wèn)題
4、合并方在同一控制下企業(yè)合并中的處理
5、被合并方在同一控制下企業(yè)合并中的處理
6、被合并方股東在同一控制下企業(yè)合并中的處理
（六）并購(gòu)重組的風(fēng)險(xiǎn)控制
1、事前風(fēng)險(xiǎn)控制：盡職調(diào)查、風(fēng)險(xiǎn)控制要素
2、事后風(fēng)險(xiǎn)控制：如何有效的進(jìn)行整合
3、并購(gòu)過(guò)程中的法律風(fēng)險(xiǎn)案例分析
