混合HOGA-SVM財務(wù)風(fēng)險預(yù)警模型實證研究
王煥文
由于市場經(jīng)濟經(jīng)營的客觀環(huán)境有著很大的不確定性，所有的企業(yè)經(jīng)營活動都伴隨著一定的風(fēng)險，而各種風(fēng)險的后果，基本上都會直接在企業(yè)的財務(wù)狀況和資金的周轉(zhuǎn)上體現(xiàn)出來，導(dǎo)致企業(yè)財務(wù)狀況下降或資金周轉(zhuǎn)不靈等現(xiàn)象的出現(xiàn)，影響企業(yè)正常開展和進行各項經(jīng)營活動，嚴重的情況甚至?xí)?dǎo)致企業(yè)破產(chǎn)。因此，為了企業(yè)更好地生存和發(fā)展，企業(yè)在其經(jīng)營決策中必須重視財務(wù)風(fēng)險的評估和規(guī)避，必須能夠從繁復(fù)多變的環(huán)境當中敏銳地識別出對企業(yè)可能造成威脅或引起危機的各種因素。
一、構(gòu)建新的財務(wù)風(fēng)險預(yù)警模型的必要性
隨著互聯(lián)網(wǎng)在商業(yè)中的廣泛應(yīng)用，在企業(yè)內(nèi)部作為數(shù)據(jù)管理的計算機往往成為逃避內(nèi)部控制的工具，經(jīng)濟資源中智能因素的認定將比無形資產(chǎn)更加困難。由于網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟的非線性、突變性和爆炸性等特點，建立新的財務(wù)風(fēng)險預(yù)測模型勢在必行。該模型應(yīng)該由監(jiān)測范圍與定性分析、預(yù)警指標選擇、相應(yīng)閥值和發(fā)生概率的確定等多方面的內(nèi)容組成，并能對企業(yè)經(jīng)濟運行過程中的敏感性指標予以反映。這樣，將風(fēng)險管理變?yōu)橹鲃拥?、有預(yù)見性的風(fēng)險管理，就能系統(tǒng)地辨認可能出現(xiàn)的財務(wù)風(fēng)險。當前的預(yù)警模型中，一般的遺傳算法在精度和速度方面有一定的缺陷，所以出現(xiàn)了基于HOGA即混合全局優(yōu)化正交遺傳算法和SVM即支持向量機兩種模型基礎(chǔ)上的財務(wù)風(fēng)險預(yù)警模型，這種模型在財務(wù)風(fēng)險預(yù)警的效率和準確率方面都有很大的提高。
隨著時代的發(fā)展，時間的推移，為了很好的提高財務(wù)系統(tǒng)的預(yù)測精確度，我們必須對混合HOGA-SVM財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)做出研究，同時要合理的科學(xué)的實現(xiàn)全局的優(yōu)化，需要通過一定的計算方法不斷的改進和實現(xiàn)財務(wù)的精確和預(yù)警。為了有效的控制風(fēng)險，為了實現(xiàn)混合HOGA-SVM財務(wù)風(fēng)險預(yù)警的可靠，本文從研究原理和財務(wù)風(fēng)險預(yù)警模型等多個部分展開研究與討論。
二、混合式財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)的主要內(nèi)容
混合式財務(wù)管理模式大概存在于企業(yè)集團公司整體管理框架內(nèi)，為實現(xiàn)企業(yè)集團公司總體財務(wù)目標而設(shè)計的財務(wù)管理模式、管理機構(gòu)及組織分工等要素的有機結(jié)合，其中主要涉及母子公司之間重大財務(wù)決策權(quán)限的劃分。根據(jù)企業(yè)財權(quán)配置的不同方式，理論上將財務(wù)管理模式分為“集權(quán)型管理模式”、“分權(quán)型財務(wù)管理模式”和“混合型財務(wù)管理模式”。
那么混合HOGA-SVM的財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)的研究也是必要的，首先要從特征子集的選擇上做出一定的判斷，在混合HOGA-SVM的財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)中，特征子集的選擇也是有著很重要的作用和意義的，它在財務(wù)的準確性方面有著特殊的意義，尤其是在如何求出可能的特征空間方面。在研究特征子集的同時，一般包含這么幾種研究的方案、方法。如過濾法和包裹法等。在國際法當中，特征的子集也是在特征子集的選擇前進行的。我們應(yīng)該分情況進行具體的研究探討，相對來說，過濾法可能在一定程度上顯得更加有效。在混合財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)中，特征子集的維數(shù)越大那么起到的作用也就越大，特征子集的選擇對財務(wù)的準確性有著很重要的意義。
其次就是對于混合財務(wù)預(yù)警優(yōu)化上的參數(shù)值研究，在一定程度上參數(shù)值也是影響混合HOGA-SVM財務(wù)風(fēng)險預(yù)警的重要指標，在其準確性、有效性和真實性上有著重要的意義。在現(xiàn)實生活中，我們對財務(wù)預(yù)警上，都會選擇特征子集和參數(shù)同時優(yōu)化的效果，進而運用函數(shù)運算計算出合理有效的財務(wù)預(yù)警。
從一定的意義上來說，財務(wù)風(fēng)險也是指在企事業(yè)單位的各項具體活動中，由于內(nèi)部或者是外部的無法控制或者不可預(yù)計的因素所引起的在一定的期間企業(yè)的實際收益效果和預(yù)期收益效果存在較大的差異，進而發(fā)展產(chǎn)生一定的損失，對企業(yè)造成不良的影響。財務(wù)風(fēng)險的預(yù)警必須強化，否則很容易引起財務(wù)危機的爆發(fā)，其中也包括企業(yè)的破產(chǎn)，還有就是技術(shù)上的破產(chǎn)或者是其他的具有深遠影響的企業(yè)法定上的破產(chǎn)行為，一旦發(fā)生類似的財務(wù)危機很可能會導(dǎo)致企業(yè)的破產(chǎn)。
為什么要進行財務(wù)風(fēng)險管理和內(nèi)部控制呢?從兩個方面來說：一個是企業(yè)是多個利益相關(guān)方的集合體，尤其是外部有投資者、銀行、用戶等利益相關(guān)方，企業(yè)的社會活動在某些程度上受到他們的利益訴求影響。而企業(yè)能否存續(xù)的很重要指標就是財務(wù)狀況是否健康，從這個角度來說，企業(yè)應(yīng)該進行相應(yīng)的管理。來自企業(yè)生存與發(fā)展的內(nèi)部需求，企業(yè)應(yīng)該管理好自己最重要的資源——資金。在風(fēng)險管理的活動中，企業(yè)內(nèi)部控制是其基礎(chǔ)，企業(yè)的大多數(shù)風(fēng)險可以通過內(nèi)部控制得到合理的管理，所以內(nèi)控是風(fēng)險管理的常態(tài)機制。
財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)是以企業(yè)信息化為基礎(chǔ)，對企業(yè)的經(jīng)營管理活動中潛在的風(fēng)險實時監(jiān)控的系統(tǒng)。它貫穿于企業(yè)生產(chǎn)活動的全過程，以企業(yè)的財務(wù)報表、經(jīng)營計劃以及其他相關(guān)的財務(wù)資料為依據(jù)，利用財務(wù)、金融、企業(yè)管理、市場營銷等理論，采用比例分析、數(shù)學(xué)模型等方法，發(fā)現(xiàn)企業(yè)的風(fēng)險，并向經(jīng)營者示警。而就是通過對企業(yè)財務(wù)報表及相關(guān)經(jīng)營資料的分析，利用數(shù)據(jù)化管理方式和財務(wù)數(shù)據(jù)，將企業(yè)已面臨的危險情況預(yù)先告知企業(yè)經(jīng)營者和其他利益關(guān)系人，并分析企業(yè)發(fā)生財務(wù)危機的可能原因和企業(yè)財務(wù)運營體系中隱藏的問題，以提前做好防范措施的財務(wù)分析系統(tǒng)。
對于混合HOGA-SVM財務(wù)風(fēng)險的預(yù)警，通常情況下，償債能力指標如資產(chǎn)負債率、流動比率、速動比率、產(chǎn)權(quán)比率、利息保障倍數(shù);經(jīng)營能力指標如存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、經(jīng)營周期、存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率;盈利能力指標如銷售凈利率、總資產(chǎn)報酬率、凈資產(chǎn)報酬率、資本收益率等，這些指標數(shù)據(jù)均從資產(chǎn)負債表和利潤表上取得一定的有效信息。
三、結(jié)語
財務(wù)風(fēng)險的預(yù)警作為企事業(yè)單位發(fā)展中和日常經(jīng)濟的活動中，不可或缺的對于風(fēng)險監(jiān)控和預(yù)防的有效手段來說，也受到了越來越多的企業(yè)的重視。通過分析財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)的特征，尤其是混合HOGA-SVM財務(wù)風(fēng)險預(yù)警模型的實證，在很大程度上為企業(yè)的發(fā)展以及避免某些方面不必要的損失起著很重要的作用。因為企業(yè)在發(fā)展中還是存在著很多的不確定的經(jīng)濟因素，在很多情況下會發(fā)生實際財務(wù)收入和預(yù)期的財務(wù)收入有著很大的偏差的。這種情況下財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)的建立是使企業(yè)在一定程度上可以避免一些不必要的損失的。
管理是伴隨著人類實踐活動發(fā)展起來的，哪里有人類活動，哪里就需要管理。在經(jīng)濟、政治、文化方面對于科學(xué)管理及管理學(xué)科學(xué)化方面要求更高。
