【摘要】融資租賃業(yè)務的根本目的就是解決資金不足，因而它為中小企業(yè)解決融資難問題提供了一條很好的途徑。但目前我國中小企業(yè)還沒有靈活廣泛地運用融資租賃業(yè)務來獲得發(fā)展機會，本文針對這一問題進行了深入分析，力圖為中小企業(yè)融資租賃業(yè)務的健康發(fā)展提供指導意見。
【關鍵詞】中小企業(yè) 融資租賃 地區(qū)差異
一、融資租賃對中小企業(yè)的現實意義
1. 融資租賃的根本目的就是解決資金不足。在我國，融資租賃分為金融性融資租賃和非金融性融資租賃，前者由中國銀監(jiān)會審批設立，可以開展吸收存款等準銀行業(yè)務。后者由商務部審批設立，不可以進行準銀行業(yè)務。融資租賃業(yè)務的產生，其最根本的目的就是解決單個承租人面臨的資金不足。20世紀80年代改革開放初期，為了解決資金不足問題，同時為了引進國外先進技術設備和管理經驗等，我國從日本引進了融資租賃業(yè)務。
2. 我國融資租賃行業(yè)規(guī)模漸顯。從2007年到2011年，我國融資租賃當年新增業(yè)務額分別為800億元、1 500億元、3 200億元、5 500億元、9 300億元，截至2012年底，租賃行業(yè)的融資租賃合同余額達到15 500億元，同比增長了66.7%；融資租賃公司的注冊資本達1 890億元，同比增長36.2%；全國在冊運營的各類融資租賃公司（不含單一項目融資租賃公司）共560家，同比增長接近90% 。融資租賃行業(yè)的蓬勃發(fā)展和資本實力的不斷壯大，為中小企業(yè)利用融資租賃來解決資金難問題提供了良好契機。而且，2011年以來，商務部和銀監(jiān)會不斷加強對融資租賃機構的資本充足率監(jiān)管，各融資租賃公司在不斷開拓資本來源渠道的同時，也通過保理等手段加強自身資金的運作效率。目前我國有600多家融資租賃公司，其中，北京、上海和天津的融資租賃公司均超過百家，不少銀行也紛紛加入到租賃行業(yè)中來，如華夏銀行、浦發(fā)銀行等都在籌組自己的金融租賃公司。同時，不少大型企業(yè)集團也設立了融資租賃公司，不僅為內部提供融資支持，也積極對外尋找資本使用途徑。這為中小企業(yè)利用融資租賃來實現發(fā)展提供了良好的契機。
3. 中小企業(yè)采取融資租賃勢在必行。首先，融資租賃業(yè)務的出租方著重考察的是承租人通過租賃設備的使用是否產生可觀的經濟收益，一般不需要考察承租人的資本、負債、信用等條件；而中小企業(yè)普遍財務管理水平不高，財務制度不健全，所以，相比銀行等其他金融機構在融資時設置的資產規(guī)模、信用記錄、盈利水平等門檻，中小企業(yè)通過融資租賃來進行直接生產融資是很好的選擇。其次，融資租賃方式程序簡單，一般只對融資租賃項目本身進行審查，因而簡便易行，項目能夠迅速進入實際生產環(huán)節(jié)，縮短了融資時間，能夠幫助中小企業(yè)迅速把握市場時機，抓住市場機會。同時租賃的租金額度和支付方式都非常靈活，在實踐中，往往是由承租企業(yè)投入生產并轉化為實際產品后再進行支付，一般不需繳納很高的保證金，真正體現了融資融物一體化的功能，有效降低了中小企業(yè)的融資成本。這是其他融資方式無法實現的，所以，中小企業(yè)采用融資租賃的方式進行設備融資，能夠實現生產力的迅速提升，解決資金瓶頸問題。
二、中小企業(yè)采取融資租賃遇到的障礙
1. 我國融資租賃行業(yè)發(fā)展地區(qū)差異大、行業(yè)經營不規(guī)范。據天津租賃行業(yè)協(xié)會的研究報告顯示，截至2012年末，上海的融資租賃公司數量最多，共123家，其次是天津、北京，三地的融資租賃公司占全國總數的60%。而這些地區(qū)由于低價、房價、城市規(guī)劃等多方面原因的影響，從事生產業(yè)務、有融資租賃需求的中小企業(yè)并不多；而中小企業(yè)聚集的浙江、廣東、福建、四川等省份，融資租賃公司數量很少，少則幾家，多不過十幾家，并且基本上都是2012年之后設立的，這就使得這些地區(qū)的中小企業(yè)在面臨融資困難時，沒有途徑通過融資租賃的方式來更新設備、銷售產品，不得已而選擇高利貸融資。至于內地省份如河南、陜西、甘肅等，融資租賃公司則更少。
而且，由于很多融資租賃公司都是近幾年新成立的，所以經營不規(guī)范問題比較突出，主要表現在：其一，一些金融企業(yè)設立融資租賃公司主要是考慮搶先拿到牌照，獲得相應的資格，但實際上并沒有經營實際業(yè)務或很少開展此類融資租賃業(yè)務。其二，有些融資租賃公司的規(guī)模較小，但業(yè)務擴展速度很快，資本充足率迅速下降，據天津租賃行業(yè)協(xié)會的調查顯示，個別融資租賃公司的資本充足率甚至不足1% ，存在巨大風險。其三，融資租賃的專業(yè)化經營程度不高，不少公司同時經營融資租賃業(yè)務和其他金融業(yè)務，融資租賃產品比較單一，難以滿足中小企業(yè)銷售產品、更新設備、產品升級、技術改造等多方面的需求。因此，中小企業(yè)在使用融資租賃公司進行項目開發(fā)時，往往遇到很多困難，受限于現有的融資租賃產品模式，不能充分發(fā)揮融資租賃的種種優(yōu)勢。
2. 中小企業(yè)對融資租賃認識不到位，使用熱情不高。融資租賃在很多國家已經成為中小企業(yè)投融資的主要渠道，但在我國，融資租賃業(yè)務在中小企業(yè)中并沒有充分發(fā)揮其優(yōu)勢，這與中小企業(yè)自身的一些因素密切相關。首先，我國的融資租賃是從制造業(yè)開始起步的，因而制造類中小企業(yè)對這種模式比較熟悉，更愿意模仿大型制造企業(yè)，采用融資租賃業(yè)務，而其他類型的中小企業(yè)則不熟悉不了解融資租賃業(yè)務的特點，也沒有使用的熱情。其次，中小企業(yè)長期以來都是以銀行貸款作為主要融資渠道，這種慣性思維使得很多中小企業(yè)在遭遇貸款難問題時，要么放棄投資機會，要么轉向更接近銀行的“準銀行”機構進行“準貸款”融資，如典當融資、高利貸融資、非法集資等。同時，很多中小企業(yè)管理人員缺少現代經營管理信息，不知道運用新型融資手段，不了解甚至不知道融資租賃業(yè)務的“融資”本質，因而不敢采用，這也阻礙了融資租賃的快速發(fā)展。
3. 融資租賃政策措施不完善，法律監(jiān)管缺席不健全。我國對金融領域的管制相對比較嚴格，直到1999年才在《合同法》分則中確立了融資租賃的法律地位，目前經營融資租賃業(yè)務的主體一般有兩類，分別由中國人民銀行和商務部審批。2011年底，商務部發(fā)布了《在“十二五”期間促進融資租賃業(yè)發(fā)展的指導意見》，提出要推動融資租賃業(yè)的發(fā)展。之后，北京、上海等地相繼出臺了促進措施，但各地的政策措施并不一致，很多地區(qū)還處于探索嘗試階段。
同時，我國對于融資租賃公司的設立實行雙渠道審批，由于審批機構不同，對審批標準、監(jiān)管標準、風險監(jiān)控等方面的把握也不一致。在目前的三類融資租賃公司（外資、內資試點、金融租賃）中，內資試點租賃公司需經商務部和國家稅務總局雙重批準，這使得內資融資租賃公司面臨的政策環(huán)境最為苛刻，準入門檻最高。金融租賃公司由中國銀監(jiān)會審批和監(jiān)管，所以對其資本充足率、風險測量等方面的監(jiān)管比照金融機構，是比較嚴格科學的。而另外兩類融資租賃公司則由商務部審批和監(jiān)管，對其金融風險的約束就相對較少一些，一般都是“只進不退”，沒有嚴格的監(jiān)管措施和懲處措施，多是以責令關閉或清算整頓的形式處理問題，截止到2013年初，全國已獲得融資租賃業(yè)務資質的公司中，也只有一家被取消資格。
三、中小企業(yè)使用融資租賃發(fā)展創(chuàng)新的建議
1. 促進融資租賃行業(yè)的健康發(fā)展。
一是完善融資租賃公司的功能。目前我國融資租賃公司的業(yè)務范圍還比較狹窄，租賃功能健全，而融資功能較弱，在扶持中小企業(yè)發(fā)展方面還有很多不便之處。因此，應該借鑒其他國家的成熟經驗，允許租賃公司改制為融資公司，一方面可以壯大融資租賃行業(yè)的資本實力，更有利于融資租賃公司提高自身的資本充足率和抵抗風險的能力，另一方面也可以為中小企業(yè)提供更多的資金支持。
二是提高融資租賃公司的業(yè)務技能。我國融資租賃公司的業(yè)務模式主要是沿襲制造業(yè)大型設備的進口模式，而目前中小企業(yè)使用融資租賃業(yè)務往往是出于其他方面的需求，不限于制造業(yè)，也不限于設備進口，所以融資租賃公司必須開發(fā)多種操作模式，制定適宜于不同行業(yè)、不同類型、不同業(yè)務的融資租賃品種，才能真正服務于中小企業(yè)。
三是協(xié)調地區(qū)差異，規(guī)范行業(yè)經營。中小企業(yè)發(fā)展較快的地區(qū)、中小企業(yè)較為密集的地區(qū)，要加快發(fā)展融資租賃業(yè)，推動有實力的融資租賃企業(yè)開設分支機構，深入中小企業(yè)園區(qū)，特別是要為那些金融資源較為缺乏的地區(qū)服務。同時，要不斷提高融資租賃行業(yè)的經營規(guī)范性，明確其經營范圍和種類，保證其資本充足率，增強融資租賃公司的抗風險能力。
2. 中小企業(yè)要積極使用融資租賃。只有中小企業(yè)對融資租賃的需求不斷增長，才能推動融資租賃行業(yè)的迅速發(fā)展。特別在那些有大型企業(yè)融資租賃業(yè)務經驗的地區(qū)，中小企業(yè)要積極學習已有經驗做法，主動爭取融資租賃。不僅是制造類型的中小企業(yè)，其他類型的中小企業(yè)也可以積極學習國內外先進模式，自己聯系本地或外地的融資租賃公司，要求進行業(yè)務合作。當然，中小企業(yè)的管理人員必須不斷提高自己運用各種金融工具的能力，合理判斷租金水平、恰當選擇融資租賃標的，將項目包裝好，獲得融資租賃公司的青睞。
3. 加強監(jiān)管，完善政策法律環(huán)境。一方面，我們要加強立法工作，出臺配套政策，保證中小企業(yè)融資租賃業(yè)務的法律支持和政策鼓勵。首先要明確融資租賃企業(yè)的業(yè)務范圍、資本充足率要求，要鼓勵融資租賃企業(yè)進行專業(yè)化、規(guī)范化經營，出臺相應的措施支持中西部地區(qū)融資租賃企業(yè)的發(fā)展。其次要對融資租賃企業(yè)制定的中小企業(yè)申請融資租賃資格進行指導，為中小企業(yè)利用融資租賃業(yè)務提供條件，在中小企業(yè)密集地區(qū)進行示范性推廣，降低中小企業(yè)使用融資租賃的相關稅費。另一方面，要健全和完善監(jiān)管體系。我國的融資租賃業(yè)已經出現了經營不規(guī)范、營業(yè)風險加大的現象，因此需要逐步統(tǒng)一監(jiān)管機構的職責，改變現行的雙頭審批和監(jiān)管格局，將三類融資租賃機構劃歸同一標準和部門的監(jiān)管之下，這樣才能權衡取舍，保持公正公平；建立“有進有退”的監(jiān)管機制，凡是不符合營業(yè)條件的企業(yè)，必須及時發(fā)現，并安排退出融資租賃市場，以免風險加大，中小企業(yè)融資租賃市場的健康發(fā)展。
【注】本文系2012年“平頂山學院青年科研基金”項目研究成果。
主要參考文獻
1. 陳麗芹，許平彩，葉陳毅．中小企業(yè)利用融資租賃的優(yōu)勢分析．生產力研究，2011；8
2. 郭超洋．融資租賃——破解中小企業(yè)融資難題．價值工程，2012；6
【作 者】
王 芳
【作者單位】
（平頂山學院經濟與管理學院 河南平頂山 467000）
